15 апреля 2013 года Рейтинговое агентство «Эксперт РА Казахстан» присвоило страховой компании АО «СК «Alliance — Страхование Жизни» (далее – Компания) рейтинг надежности на уровне A «Высокий уровень надежности».

Положительное влияние на рейтинг Компании оказали активный прирост числа застрахованных по аннуитетному страхованию и обязательному страхованию работника от несчастных случаев при исполнении им трудовых (служебных) обязанностей по итогам 2012 г., небольшая доля расходов на ведение договоров страхования и достаточно высокая надежность перестраховочной защиты. Кроме того, для Компании характерны значительная диверсификация инвестиционного портфеля по объектам вложений, а также его приемлемая надежность, ликвидность.

Среди факторов, сдерживающих уровень рейтинга, были озвучены низкие показатели рентабельности, высокая концентрация страхового портфеля на одном виде страхования, слабая диверсификация перестраховочной защиты и каналов продаж.

«Полученный рейтинг подтверждает намерение Компании вести прозрачную политику на рынке финансовых услуг, ее открытость и доступность для каждого клиента. Необходимо отметить, что поддержка капитала на требуемом уровне установленном регуляторным органом, активная работа и профессиональная команда позволит развиваться бизнесу Компании эффективно». — отметила Председатель Правления компании Гульнара Алимгазиева.

28 марта 2013 г. Fitch Ratings присвоило АО «Страховая компания «Alliance-Страхование Жизни», Казахстан, рейтинг финансовой устойчивости страховщика («РФУ») по международной шкале «B» и РФУ по национальной шкале «BB(kaz)». Прогноз по рейтингам – «Стабильный».

КЛЮЧЕВЫЕ РЕЙТИНГОВЫЕ ФАКТОРЫ

Рейтинговое агентство отмечает высокую концентрацию страхового портфеля компании на аннуитетном страховании, отрицательную чистую прибыль в 2012 г. и небольшую историю деятельности у компании, а также низкое кредитное качество ее инвестиционного портфеля. Среди положительных факторов Fitch отражает поддержку со стороны акционеров в размере около 1 млрд. тенге, предоставленную компании в 2012 г., и, как результат, удовлетворительный уровень капитализации.

Фитч отмечает, что при определении рейтинга принимались во внимание короткая история операционной деятельности Компании, ограниченный доступ статистики смертности и невысокие инвестиционные возможности в Казахстане из-за отсутствия подходящих долгосрочных облигаций.

В 2012 г. компания показала чистый убыток в размере 1 млрд. тенге, в основном вызванный разовой корректировкой резерва по страхованию жизни и повышением административных расходов вследствие инвестирования в развитие новых страховых продуктов. В краткосрочной перспективе Компания пока не прогнозирует положительного финансового результата.

В 2012 компания получила вливания в капитал от акционеров на общую сумму в 1 млрд. тенге, что способствовало поддержанию объема капитала на уровне 1,4 млрд. тенге в конце 2012 г. По информации Fitch, повышение страховых резервов было необходимо ввиду изменения регулятивных требований к ставке дисконтирования, применяемой в расчетах. Агентство рассматривает взносы капитала как позитивный фактор и расценивает их как свидетельство готовности акционеров поддерживать компанию. Согласно оценкам Fitch, капитализация компании с корректировкой на риск соответствовала уровню ее рейтингов.

Рассматривая качество инвестиционных активов и уровень диверсификации как относительно низкие, Fitch в то же время отмечает ликвидность этих инвестиций как приемлемую.

«Присвоенный рейтинг международным рейтинговым агентством «Fitch Ratings» подтверждает стабильность Компании и ее заинтересованность в развитии рынка страхования жизни. Безусловно оцененный период (2012 год) был для Компании одним из самых сложных. В перспективе Компания, намерена сохранить весь положительный опыт, приобретенный за последний год деятельности и приложить все усилия для улучшения и развития страхования жизни в Казахстане». — отметила Председатель Правления компании Гульнара Алимгазиева.

27 марта 2013 года международное рейтинговое агентство Fitch Ratings присвоило АО «СК «Альянс Полис» рейтинг финансовой устойчивости страховщика («РФУ») по международной шкале «B» и РФУ по национальной шкале «BB+(kaz)». Прогноз по рейтингам – «Стабильный».

По оценкам рейтингового агентства, капитализация «Альянс Полиса» с корректировкой на риск является хорошей. Маржа платежеспособности по национальным стандартам у компании существенно превышала необходимый минимум в 2012 году и в среднем составляла 255%. Однако в случае значительного роста объема собранных премий, капитализация и платежеспособность могут ухудшиться, хотя Fitch ожидает, что эти показатели останутся на уровне, поддерживающим рейтинги на текущих уровнях.

В заключении экспертов Fitch Ratings говорится о том, что компания испытывала операционные сложности в прошлом году, что отразилось в уменьшении объема продаж, сокращении клиентской базы и снижении прибыльности. Слияние «Альянс Полиса» со страховой компанией «Пана Иншуранс» в первом квартале 2012 года оказало дополнительное давление на коэффициенты убыточности и расходов у компании, но в то же время улучшило ее капитализацию.

Между тем, несколькими днями ранее рейтинговое агентство «Эксперт РА Казахстан» присвоило «Альянс Полис» рейтинг надежности на уровне А «Высокий уровень надежности».

Позитивное влияние на рейтинг АО «СК «Альянс Полис» оказали высокие значения коэффициентов текущей ликвидности и уточненной страховой ликвидности-нетто. Для Компании характерны значительная диверсификация инвестиционного портфеля по объектам вложений, высокая рентабельность инвестированного капитала, достаточно высокая надежность перестраховочной защиты, а также существенная географическая диверсификация деятельности.

Как отметил в связи с этим генеральный директор «Эксперт РА Казахстан» Адиль Мамажанов: «АО «СК «Альянс Полис» демонстрирует высокие показатели достаточности капитала и маржи платежеспособности. Компания может принять дополнительные риски в рамках стратегического развития, которое предполагается осуществлять за счет корпоративного страхования, добровольных видов страхования, а также усиления присутствия на региональных рынках страны».

«Мы расцениваем присвоение данных рейтингов как подтверждение стабильности и надежности. «Альянс Полис» ставит перед собой задачу сохранять те высокие стандарты качества, которые сложились в компании, а также улучшить в ближайшей перспективе основные показатели компании», — отметил Председатель Правления компании Талгат Усенов.

«Альянс Полис» работает на рынке Казахстана с 1993 года, осуществляя страховую деятельность по 7 обязательным, 15 добровольным видам страхования и деятельность по перестрахованию.

На 1 марта 2013 года активы компании составили более 9,8 млрд. тенге, собственный капитал — более 7,1 млрд. тенге, уставный капитал — 4,4 млрд. тенге.